Ganesh Murthy, CFO, Dell Services
Il mercato indiano della gestione patrimoniale è su un percorso sostenuto di crescita, date le prospettive economiche a lungo termine dell’India, i dati demografici positivi, l’aumento dei livelli di reddito e l’attuale bassa penetrazione. L’India è attualmente classificata tra le prime 10 nazioni in termini di ricchezza privata totale detenuta secondo il World Wealth report di Capgemini. La ricchezza aggregata detenuta da Indian High Net worth Individuals(HNI)
(cioè individui con attività investibili di million 1 milione o più) si prevede di crescere a un CAGR del 27 per cento nei prossimi cinque anni a circa Rs. 400 Trilioni.
Questo, combinato con una solida stima del PIL da parte del FMI di 7.5 per cento in 2016 e 2017 e una crescente allocazione alle attività finanziarie da parte degli HNIS, è di buon auspicio per il settore della gestione patrimoniale indiana.
Importanza della gestione patrimoniale in India:
Anche se l ‘ 8 per cento della popolazione totale in India rappresentano il 45 per cento della ricchezza totale, solo il 20 per cento famiglie benestanti prendere consigli da gestori patrimoniali. Tuttavia, questo numero è in costante crescita come sempre più cliente chiedere consigli per:
1) Asset Management
2) Pianificazione finanziaria (specifici obiettivi a breve e lungo termine)
3) Pianificazione fiscale
4) Pianificazione immobiliare
Circa il 69 per cento della popolazione totale HNI in India è al di sotto dell’età di 55 anni. Questa popolazione cerca un gestore patrimoniale in quanto non hanno né l’esperienza né il tempo per monitorare i loro investimenti.
Evoluzione del paesaggio del settore della gestione patrimoniale in India:
Con la crescente popolazione di HNIS al di fuori delle città di livello 1, la penetrazione e l’accesso ai servizi diventa una sfida crescente. Poiché la tecnologia è il principale motore delle imprese, c’è sempre meno affinità da legare a una specifica posizione geografica. Questo ha fatto uso della tecnologia per fornire soluzioni a HNIs una parte molto importante dell’offerta come il costo di fornitura del servizio in tier 2 e tier 3 sedi sta diventando difficile. Lentamente e costantemente Le società di gestione patrimoniale stanno trovando soluzioni tecnologiche per offrire consulenza tramite l’uso di Robo advisors. Questi computer driven asset allocation modelli possono fare i lavori banali di asset allocation di base con facilità. Tuttavia, per soluzioni ad alto coinvolgimento come strategie di minimizzazione fiscale, pianificazione immobiliare, ecc. continuerà ad essere fatto con l’intervento umano. In termini di offerte, le soluzioni di Family Office e la pianificazione immobiliare sono sempre più richieste poiché sempre più aziende a conduzione familiare vedono la prossima generazione che vuole ricominciare da capo e non necessariamente continuare con l’azienda familiare tradizionale.
Un altro aspetto di nota è l’emergere del ricco di massa. Con l’aumento dell’urbanizzazione e l’organizzazione dei posti di lavoro (che è il leader in questo aspetto), sempre più famiglie sono in grado di generare reddito in eccesso e vorrebbero incanalarlo in investimenti produttivi e non solo in risparmi
nelle banche.
Ambito futuro per la gestione patrimoniale in India:
L’industria della gestione patrimoniale in India è ancora in una fase molto nascente. L’industria sta lentamente e gradualmente passando da una taglia unica per tutti i modelli a un’offerta più personalizzata. Questo è integrato dalla tecnologia per prendersi cura delle attività non-core. Fino a 25.5 per cento della popolazione HNI in Asia Pacifico (ex Giappone) sta usando il credito per migliorare i loro rendimenti. Di conseguenza, vi è una maggiore spinta sul prestito e sulle soluzioni di credito per gli HNIS. La spinta alla personalizzazione, alla dipendenza tecnologica, alla necessità di soluzioni di prestito e alla crescente consapevolezza e spinta sulle attività finanziarie rispetto alle attività fisiche sta creando grandi opportunità per il settore della gestione patrimoniale in India. Poiché gli investitori e i prodotti si evolvono nel tempo, l’industria
può posizionarsi per essere in grado di soddisfare le esigenze specifiche dei clienti in tutte le situazioni.
Quale successo può portare una gestione patrimoniale in un’organizzazione e quanto è rilevante il suo ruolo?
L’intero concetto di gestione patrimoniale è in continua evoluzione. Le aspettative dei clienti sono in continua evoluzione e la capacità di fornire un servizio differenziato è in continua diminuzione. Detto questo, il servizio differenziato chiave è fornito dall’impegno con le organizzazioni e gli HNIS a vari livelli. Le organizzazioni e gli HNIS vogliono costantemente concentrarsi maggiormente sulle rispettive aree di competenza, lasciando attività come la pianificazione finanziaria, la pianificazione fiscale ecc. agli esperti. Le organizzazioni vogliono una visione dei loro investimenti; vogliono offerte personalizzate più elevate e hanno bisogno di un facile accesso al credito e molte di queste offerte differenziate. Società di gestione patrimoniale con la loro capacità di fornire uno sportello unico per tutti questi requisiti risparmiare un sacco di costi, tempo ed energia per i loro clienti.