Ganesh Murthy, CFO, Dell Services
den indiska Förmögenhetsförvaltningsmarknaden är på en fortsatt tillväxtväg, med tanke på Indiens långsiktiga ekonomiska utsikter, positiv demografi, stigande inkomstnivåer och nuvarande låg penetration. Indien är för närvarande rankat bland de 10 bästa nationerna när det gäller total privat förmögenhet som hålls enligt Capgeminis World Wealth report. Den sammanlagda förmögenheten som innehas av indiska individer med hög nettovärde (HNI)
(dvs. individer med investerbara tillgångar på 1 miljon dollar eller mer) förväntas växa med en CAGR på 27 procent under de kommande fem åren till cirka Rs. 400 biljoner.
detta, i kombination med en robust BNP-uppskattning av IMF på 7.5-procent i 2016 och 2017 och växande allokering till finansiella tillgångar av HNIs, bådar bra för den indiska Förmögenhetsförvaltningsindustrin.
betydelsen av förmögenhetsförvaltning i Indien:
även om 8 procent av den totala befolkningen i Indien representerar 45 procent av den totala förmögenheten, tar bara 20 procent rika familjer råd från förmögenhetsförvaltare. Detta antal växer dock stadigt när fler och fler kunder söker råd för:
1) kapitalförvaltning
2) finansiell planering (specifika kortsiktiga och långsiktiga mål)
3) skatteplanering
4) fastighetsplanering
cirka 69 procent av den totala HNI-befolkningen i Indien är under 55 års ålder. Denna befolkning söker en förmögenhetsförvaltare eftersom de varken har expertis eller tid att övervaka sina investeringar.
utvecklande landskap av Förmögenhetsförvaltningsindustrin i Indien:
med den växande befolkningen i HNIs utanför Tier 1-städer blir penetration och tillgång till tjänster en växande utmaning. Med teknik som den främsta drivkraften för företag, det finns mindre och mindre affinitet att vara bunden till en viss geografisk plats. Detta har utnyttjat teknik för att leverera lösningar till HNIs en mycket viktig del av erbjudandet som kostnaden för att leverera service i tier 2 och tier 3 platser blir svårt. Långsamt och stadigt förmögenhetsförvaltningsföretag hittar tekniska lösningar för att erbjuda råd med hjälp av Robo-rådgivare. Dessa datordrivna tillgångsallokeringsmodeller kan enkelt göra de vardagliga jobben med grundläggande tillgångsallokering. Men för hög engagemang lösningar som skatt minimera strategier, egendom planering etc. kommer att fortsätta med mänsklig intervention. När det gäller erbjudanden är Familjekontorslösningar och fastighetsplanering alltmer efterfrågade eftersom fler och fler familjeföretag ser att nästa generation vill börja om på nytt och inte nödvändigtvis fortsätta med det traditionella familjeföretaget.
en annan aspekt av noten är uppkomsten av massan rika. Med ökande urbanisering och organiserade jobb (det är ledande inom denna aspekt) kan fler och fler familjer generera överskottsinkomster och vill kanalisera detta till produktiva investeringar och inte bara besparingar
i banker.
framtida utrymme för Wealth Management i Indien:
Wealth management industrin i Indien är fortfarande i en mycket begynnande skede. Branschen går långsamt och gradvis från en storlek som passar alla modeller till ett mer anpassat erbjudande. Detta kompletteras med teknik för att ta hand om den icke-kärnverksamheten. Så högt som 25.5 procent HNI-befolkning i Asien och Stillahavsområdet (ex Japan) använder kredit för att förbättra deras avkastning. Därför finns det en ökad drivkraft på utlåning och kreditlösningar för HNI. Inriktningen på anpassning, teknikberoende, behov av utlåningslösningar och ökad medvetenhet och drivkraft på finansiella tillgångar gentemot fysiska tillgångar skapar stora möjligheter för Förmögenhetsförvaltningsindustrin i Indien. När investerare och produkter utvecklas över tid kan branschen
positionera sig för att kunna tillgodose specifika behov hos kunder i olika situationer.
vilken framgång kan en förmögenhetsförvaltning få in i en organisation och hur relevant är dess roll?
hela begreppet förmögenhetsförvaltning förändras ständigt. Kundernas förväntningar förändras ständigt och förmågan att leverera differentierad service minskar kontinuerligt. Med detta sagt tillhandahålls den viktigaste differentierade tjänsten genom engagemang med organisationer och HNI på olika nivåer. Organisationer och HNI: er vill ständigt fokusera mer på sina respektive kompetensområden samtidigt som de lämnar aktiviteter som finansiell planering, skatteplanering etc. till experterna. Organisationer vill ha en bild av sina investeringar; vill ha högre anpassade erbjudanden och behöver enkel tillgång till kredit och många sådana differentierade erbjudanden. Kapitalförvaltningsföretag med deras förmåga att tillhandahålla one stop shop för alla dessa krav sparar mycket kostnad, tid och energi för sina kunder.